Handelsbanken Tillväxtmarknad Obligation (A1 EUR)

Handelsbanken Kehittyvät Markkinat Obligaatio

Virallinen nimi: Handelsbanken Tillväxtmarknad Obligation (A1 EUR)

Ruotsiin rekisteröity Korkorahasto (Sijoitusrahasto) Osta

Riskeistä

Historiallinen tuottokehitys ei ole tae tulevasta tuotosta. Rahaston arvo voi nousta tai laskea ja sijoittaja voi menettää osan tai kaikki sijoittamistaan rahoista. Niiden rahastojen arvot, joiden riskitaso on rahaston avaintietoesitteen mukaan 5-7, voivat vaihdella voimakkaasti rahaston koostumuksen ja hallinnointimenetelmien takia. Rahastoesite- ja säännöt englanniksi sekä avaintietoesite suomeksi ovat saatavilla jokaisen rahaston omalta sivulta. Yhteenveto sijoittajan oikeuksista.

Huomioi, että Handelsbanken Fonder AB voi päättää rahastojen markkinointijärjestelyiden lopettamisesta Suomessa.

Rahasto on aktiivisesti hallinnoitu ja sijoittaa korkoinstrumentteihin ja rahamarkkinainstrumentteihin, joiden liikkeellelaskijoina tai takaajina toimivat kehittyvien markkinoiden valtiot, kunnat, julkinen tai kunnallinen viranomainen tällaisilla markkinoilla, tai julkisyhteisö, jossa yksi tai useampi näistä ovat jäseniä. Kehittyvillä markkinoilla tarkoitetaan lähinnä Latinalaista Amerikkaa, Aasiaa, Afrikkaa ja Itä-Eurooppaa, mukaan lukien Balkanin maat ja Baltian maat. Sijoituksista suurin osa tehdään paikallisessa valuutassa, eli sijoituksiin sisältyy valuuttariski, mutta myös mahdollisuus korkeampaan tuottoon. Arvopapereiden luottoluokituksen on ostohetkellä oltava vähintään tasoa B- Standard & Poorsin mukaan tai B3 Moodysin asteikolla. Omistusten yhteenlaskettu keskiluottoluokitus pitää kuitenkin olla vähintään BB- S&P:n mukaan tai Ba3 Moodysin asteikolla.

Rahasto on EU asetuksen 2019/2088 Kestävyyteen liittyvien tietojen antamisesta rahoituspalvelusektorilla (SFDR) artikla 6 mukainen tuote.

Salkunhoitaja

Alexander Gullnäs Alalla vuodesta: 2012. Toiminut rahaston salkunhoitajana 7 joulukuuta 2018 alkaen.

Riski 3/7

Riski-indikaattori antaa suuntaa tämän tuotteen riskitasosta muihin sijoitustuotteisiin verrattuna. Se osoittaa, kuinka todennäköistä on, että tuotteen arvo laskee markkinoiden kehityksen seurauksena. Riskitaso 1 tarkoittaa pientä riskiä ja 7 korkeaa riskiä.

Riskistä

Riski/tuottoindikaattori osoittaa rahastosijoitukseen liittyvän riskin ja mahdollisen tuoton yhteyden. Indikaattori perustuu rahaston arvon vaihteluun viimeisten viiden vuoden aikana.

Tämä osuussarja kuuluu luokkaan 3, mikä tarkoittaa keskimatala riskiä liittyen osuuden arvon vaihteluun ylös-tai alaspäin. Luokka 1 ei tarkoita että rahasto on riskitön. Ajan myötä rahaston riskiluokitus voi muuttua sekä ylös- että alaspäin. Tämä johtuu siitä että luokitus perustuu historialliseen tietoon, joka ei ole takuu tulevasta tuotto/riskitasosta.

Korkorahaston riski riippuu mm. sijoitusten jäljellä olevasta juoksuajasta, eli korkoriskistä. Rahasto sisältää normaalisti pidemmän juoksuajan sijoituksia, mikä luo korkeamman korkoriskin.

Indikaattori kuvaa ensisijaisesti muutoksia ylös- tai alaspäin rahaston korkoarvopapereissa ja valuuttakursseissa.

Indikaattori kuvaa rahaston tärkeimpiä riskejä, mutta ei seuraavaa:

Rahasto sijoittaa keskitetysti yhdelle alueelle, minkä vuoksi sen riskitaso on korkeampi kuin rahastolla, joka hajauttaa sijoituksensa useammalle eri alueelle.

Rahasto altistuu luottoriskille, joka toteutuu mikäli liikkeellelaskija ei täytä velvoitteitaan. Luottoriski seuraa liikkeellelaskijan luottokelpoisuutta. Rahaston sijoituksiin sisältyy myös suuremman riskin high yield -arvopapereita.

Rahasto sijoittaa markkinoille, joiden likviditeetti on usein matalampi, ja likvitideetin vaihtelut korkeampia kuin kehittyneemmillä markkinoilla. Tämä voi vaikuttaa rahaston mahdollisuuksiin käsitellä suuria lunastuksia rajoitetuin kustannuksin.

Riski-indikaattori ei huomioi seuraavia riskejä: Operatiivinen riski – tappioriski, joka liittyy esim. odottamattomiin poliittisiin päätöksiin tai tietyn maan arvopaperilainsäädännön heikkouksiin. Tähän tuotteeseen ei liity suojaa tulevaa markkinoiden kehitystä vastaan. Sijoittajat voivat menettää osan sijoituksestaan tai koko sijoituksensa.

Lisätietoja rahaston riskeistä on saatavilla yleisestä rahastoesitteestä osoitteesta www.handelsbanken.fi/rahastot.

Total Rating™

30.04.2024

Total rating -luokitus osoittaa, mitkä rahastot ovat kehittyneet historiallisesti parhaiten omassa kategoriassaan suhteessa riskiin. Luokitus esitetään tähtinä (yhdestä viiteen), jolloin viisi tähteä on paras. Rahastolla on oltava vähintään kolmen vuoden historia, jotta se saisi luokituksen. Puolueettoman rahastoluokittelun tarjoaa Morningstar.
Handelsbanken rahastot on luokiteltu seitsemään riskiluokkaan, jossa 1 tarkoittaa matalinta ja 7 korkeinta riskiluokkaa.
Lue lisää rahaston luokituksesta

SFDR

Sijoituspäätöksissä otetaan huomioon vastuullisuusriskit ilman, että rahasto edistää ympäristö- ja sosiaalista vastuuta tai että sen tavoitteena on vastuullinen sijoittaminen. Vastuullisuusriskejä käsitellään ensisijaisesti vaikuttamalla dialogien ja aktiivisen omistajaohjauksen kautta. Rahasto huomio myös keskeisimmät negatiiviset vaikutukset kestävän kehityksen tekijöihin.
Rahasto on EU:n kestävän rahoituksen tiedonantovelvoiteasetuksen (SFDR) artikla 6 mukainen tuote.

29.02.2024

Vastuullisuus
luokitus

Vastuullisuusluokituksen on kehittänyt riippumaton rahastotietoyhtiö Morningstar. Luokitus mittaa, kuinka hyvin yritykset, joihin rahasto on sijoittanut, käsittelevät vastuullisuusriskejä verrattuna muihin saman globaalin Morningstar-kategorian rahastoihin. Jos rahasto on sijoittanut valtioiden liikkeeseen laskemiin obligaatioihin, laskelmaan otetaan huomioon kunkin maan vastuullisuusriski. Analysoitavat rahastot voivat saada vastuullisuusluokituksen välillä 1–5 maapalloa, jossa 5 on korkein luokitus.

Vastuullisuusluokituksesta

Rahasto noudattaa YK:n vastuullisen sijoittamisen periaatteita (Principles for Responsible Investments).

Graafi

Kehitys

Kuukausisäästäminen

Tulosta

Prosentteina tuotonjako mukaan lukien on EUR

2024

1 vuosi

3 vuotta

5 vuotta

10 vuotta

Handelsbanken Kehittyvät Markkinat Obligaatio (EUR)

Valitun vertailuindeksin tuotossa ei ole huomioitu maksettuja osinkoja vaikka rahaston tuotossa ne ovat mukana. Tämän vuoksi rahaston tuotto suhteessa vertailuindeksiin näyttää korkeammalta kuin se todellisuudessa on.

Vertaile rahastoja

Historialliset kurssit

Kehitys

Kurssi 08.05.2024	1 viikko	1 kuukausi	3 kuukautta	2024	1 vuosi	5 vuotta	10 vuotta
10,76 EUR	1,13%	0,37%	-0,09%	-0,09%	6,11%	2,67%	4,16%

Salkku 11.04.2024

Jakson aikana markkinat alkoivat kehittyneillä markkinoilla hinnoitella aggressiivisia odotuksia monien keskuspankkien koronlaskuista, jolloin Yhdysvaltain 10-vuotisen tuotot nousivat noin 30 peruspistettä. Monissa maissa, sekä kehittyvillä että kehittyneillä markkinoilla, perusinflaatio on osoittautunut verraten hidasliikkeiseksi verrattuna inflaatiotavoitteisiin ja talousdataan, jota ennen kaikkea Yhdysvalloista saadaan edelleen vahvana. Kehittyvien markkinoiden korkotuotot ovat olleet neljänneksen aikana marginaalisia korkean kuponkikoron vuoksi, mutta kokonaiskorkojen nousu vaikutti korkotuottoon negatiivisesti. Suurin osa tuotosta on siis tullut kehittyvien markkinoiden valuuttojen vahvistumisesta suhteessa Ruotsin kruunuun.

Parhaiten ovat tuottaneet Meksikon ja Intian ylipainot sekä aktiivisesti että suhteellisesti ja ennen kaikkea maiden vahvat valuuttakurssit. Positiivista vaikutusta oli myös korkoliikkeillä Intiassa ja korkeilla koroilla Meksikossa.

Tuntuvin negatiivinen vaikutus on ollut Turkin liiroissa liikkeeseen lasketuilla hallitustenvälisillä obligaatioilla, kun maan inflaatio yllätti suuruudellaan. Turkin keskuspankki nosti korkoa vielä kerran ja ohjauskorko on nyt 50 prosenttia. Rahastolla on kuitenkin suhteellinen alipaino Turkissa, mutta pidämme positioinnin ennallaan, koska maan talouspolitiikka on tiukkaa ja korkeaa inflaatiota hillitsevää.

Arvostus näyttää houkuttelevalta, ulkomainen omistus on vähäistä ja tuottoaste erittäin korkea.

Rahasto on duraatioltaan lyhyehkö, Kiina on suuressa alipainossa, mutta ylipainoa Latinalaisessa Amerikassa eli Meksikossa ja Brasiliassa jatketaan.

Salkkujakauma 30.04.2024

Maantieteellinen jakauma 30.04.2024

Historiallinen tuottokehitys ei ole tae tulevasta tuotosta. Rahastosijoituksen arvo voi nousta tai laskea. Sijoittaja voi menettää osan tai kaikki sijoittamistaan varoista. Rahastoesite, säännöt, avaintietoesite ja ajankohtainen kurssikehitys löytyy jokaisen rahaston omalta sivulta. Handelsbanken pidättää oikeuden mahdollisiin virheisiin tiedoissa. Sisältöä ei tule pitää henkilökohtaisena sijoitusneuvona tai sijoitussuosituksena.